白毛股神警告：InP激光器供应缺口恐超内存芯片
Lumentum CEO预警
8月2日，"白毛股神"Serenity表示，Lumentum CEO Michael Hurlston警告，AI数据中心InP激光器供应链缺口比内存芯片更严峻。即便Lumentum拥有5座InP晶圆厂，出货量仍可能较客户需求短缺超30%。
当前供应压力集中在EML领域，但缺口或持续扩散。
关注标的
Serenity看好光通信激光器供应链"瓶颈投资"机会，重点关注：
- Applied Optoelectronics（AAOI）
- Sivers Semiconductors（SIVE）
- Lumentum（LITE）
- Coherent（COHR）
随着AI数据中心资本开支持续攀升，光模块、激光器等曾被低估的基建环节正重新定价，InP激光供应瓶颈可能成为AI算力扩张的关键限制因素。